crr树不同步数期权定价 matlab,CRR二叉树模型及例题

CRR 二叉树模型

CRR 二叉树模型(Cox-Ross-Rubinstein 模型)，简称CRR 模型。第1步：确定p,u,d 参数。

t t r e d e u d u d e p ?-??==--=

其中, t ?为把时间分成的许多小的时间段; 上升的比率为u,它的概率为p; 下降的比率为d,它的概率为1-p; r 为利率;

σ为标准差;

第2步：二叉树结构。

当时间为0时，证券价格为S ，时间为t ?时，证券价格要么上涨到Su ，要么下跌到Sd;时间为2t ?时，证券价格就有3种可能，分别为22,,Sd Sud Su ，以此类推，在时间i t ?，证券价格有i+1种可能，用公式表示为

j i j d Su -

其中，j=0,1,2,3,…,i=1,2,3,…。第3步：根据二叉树进行倒推定价。

在二叉树模型中，期权定价从树形图末端开始，采用倒推定价法进行。由于在T 时刻欧式看跌期权现金流为max(K-S T ,0)，求解T-t ?时刻每一节点上的期权价格时都可以通过将T 时刻齐全现金流预期

crr树不同步数期权定价 matlab,CRR二叉树模型及例题相关推荐

美式期权定价python_【定价】二叉树（CRR）欧式/美式期权定价的原理及Python实现...
二叉树一种常用的期权定价方法,相比BSM模型,这个方法适用范围更广,可以为美式期权等一些其他品种定价.该方法是保持波动率不变的条件下,将价格路径做简化,根据简化的路径做分析和计算. 本文首先介绍使用二 ...
python期权定价代码_【定价】二叉树（CRR）欧式/美式期权定价的原理及Python实现...
二叉树一种常用的期权定价方法,相比BSM模型,这个方法适用范围更广,可以为美式期权等一些其他品种定价.该方法是保持波动率不变的条件下,将价格路径做简化,根据简化的路径做分析和计算. 本文首先介绍使用二 ...
Matlab编写二叉树定价公式,美式期权二叉树：美式期权二叉树定价及MATLAB程序...
原发布者:陈小珍21 金融随析课程美式期权的二叉树定价1.对于连机游走:可离散格随机游走模型来表即标的资产的价格只在离散时间点,2,3,-,N取值,表示很小但非无穷小的时间步长:如果标的 ...
笛卡尔树 (25 分)笛卡尔树是一种特殊的二叉树，其结点包含两个关键字K1和K2。首先笛卡尔树是关于K1的二叉搜索树，即结点左子树的所有K1值都比该结点的K1值小，右子树则大。其次所有结点的K2关键字
立志用最少的代码做最高效的表达笛卡尔树是一种特殊的二叉树,其结点包含两个关键字K1和K2.首先笛卡尔树是关于K1的二叉搜索树,即结点左子树的所有K1值都比该结点的K1值小,右子树则大.其次所有结点的 ...
二叉树模型与期权定价
二叉树二叉树法(Binomial Tree)是由Cox, Ross, 和 Robinstein在1979年首创的. 二叉树法是一种在金融学中用于估算期权价格的方法,其中二叉树模型用于模拟股票价格的变 ...
期权定价matlab计算,期权的定价方法概述及利用matlab计算期权价格
期权的定价方法概述及利用matlab计算期权价格摘要期权是功能最多.最激动人心的融衍生工具之一.期权定价问题一直是金融数学当中最复杂的问题之一,简要介绍几种基本的期权定价理论,并利用matlab金融 ...
第13章二叉树模型及其扩展
这学期会时不时更新一下伊曼纽尔·德曼(Emanuel Derman) 教授与迈克尔B.米勒(Michael B. Miller)的<The Volatility Smile>这本书,本意是 ...
matlab获得模型切面,基于MATLAB的STL模型切片分层算法
吴建吴婷陈廷豪包涵摘要:为提高STL模型的切片效率,提出一种基于MATLAB的STL模型切片分层新算法.首先对STL模型进行数据预处理,筛选出只与切平面相交的三角片集合,然后利用相邻三角面 ...
利用JavaFX实现风险中性下股票价格的二叉树模型
目前工业界流行的二叉树建模主要通过VBA.R.Python和Matlab的包实现,本人尝试在JavaFX环境下搭建了二叉树模型,源码分享如下:值得注意几个重要思路,1.将二叉树的各个结点抽象为二维数组 ...
matlab求迟滞,MATLAB PI迟滞模型问题
之前我用matlab进行迟滞模型建模,误差非常大,我之前怀疑是自己的参数辨识出问题了,所以我用论文中的阈值向量和权重向量进行建模,输入数据也是用论文数据,但是出来的拟合的线误差非常大,和文献中相差太大 ...

crr树不同步数期权定价 matlab,CRR二叉树模型及例题

crr树不同步数期权定价 matlab,CRR二叉树模型及例题相关推荐

最新文章

热门文章