马科维茨投资组合理论（均方模型）学习笔记—

马科维兹投资理论，即均方模型，是一种投资组合选择理论，其基本内容是：在不存在无风险借贷的假设下，基于资产组合个别股票收益率的均值和方差找出投资组合的有效前沿边界，投资者在有效前沿上配置资产组合时为一定条件下的最优组合。

有效前沿为以μ、 σ为坐标的平面上的一支双曲线，开口向右，上面的各点一定是充分分散化而消除了非系统性风险的投资组合。

其基本理论可列公式如下：

目标函数：min σ^2=∑∑ (Vij*Wi*Wj)——实现方差最小

①μ=E(μ)——在期望一定的情况下

②ΣWj=1——权重之和为1

因此，马科维兹均方模型可视为在①、②两个约束条件下实现目标函数的线性规划问题。

相应地也可以视为该线性规划问题的对偶问题，即将①的最大化作为目标函数，将现在的目标函数作为约束条件。

下面以模拟的方式展现有效前沿面：

马科维茨投资组合理论（均方模型）学习笔记——基于Matlab（二）相关推荐

马科维茨模型 matlab,马科维茨投资组合理论（均方模型）学习笔记——基于Matlab（四）...
这是本阶段最后一次学习马科维茨投资组合理论的软件实现. 一.创建投资组合 %模拟N种资产的收益率mu=[10 20 30 50 60 90 120];sigma=[0.06 0.01 0.2 0.8 ...
马科维茨投资组合理论（均方模型）学习笔记——基于Matlab（四）
这是本阶段最后一次学习马科维茨投资组合理论的软件实现. 一.创建投资组合 %模拟N种资产的收益率 mu=[10 20 30 50 60 90 120];sigma=[0.06 0.01 0.2 0.8 ...
[MATLAB学习笔记]基于MATLAB的坐标系变换及飞行器姿态运动显示
描述三维空间物体的运动通常是在指定的坐标系下进行,在不同的坐标系下物体运动的轨迹和姿态不尽相同.求解物体在不同坐标系下的位置和姿态的关键在于求解不同坐标系之间的变换矩阵. 以从地心坐标系到体坐标系为例 ...
文本分类模型学习笔记
文本分类模型学习笔记 TextCNN 模型结构 HAN 模型结构实验数据集预处理模型内容模型训练模型测试近年来,深度学习模型在计算机视觉和语音识别中取得了显著成果.在自然语言处理中,深度 ...
概率图模型学习笔记：HMM、MEMM、CRF
作者:Scofield 链接:https://www.zhihu.com/question/35866596/answer/236886066 来源:知乎著作权归作者所有.商业转载请联系作者获得授权 ...
Heckman两阶段模型学习笔记
有近两周的时间都在学习Heckman两阶段模型.网上看了一些资料,在CSDN里找到了几篇珍贵的学习笔记,有一篇相当于带我入了门学习笔记 | Heckman两阶段法介绍_Claire_chen_jia的 ...
ARIMA模型学习笔记
ARIMA模型学习笔记目录 ARIMA模型学习笔记 ARIMA模型时间序列平稳性什么是平稳性严平稳弱平稳平稳性检验 ADF检验(Augmented Dickey-Fuller test) ...
DMU-单性状重复力模型-学习笔记3
单性状重复力模型本次主要是演示如何使用DMU分析单性状重复力模型. 重复力模型和动物模型的区别: 不是所有的性状都可以分析重复力模型, 首先重复力模型是动物模型的拓展, 它适合一个个体多个观测值的情 ...
STM32学习笔记——基于正点原子例程编码器模式小结
STM32学习笔记--基于正点原子例程编码器模式小结最近一段时间学习了,STM32f4的编码器功能,经过自己探索和他人的热心帮助,对于编码器模式有了一定了解.STM32f4单片机提供编码器模式,以便 ...

马科维茨投资组合理论（均方模型）学习笔记——基于Matlab（二）

马科维茨投资组合理论（均方模型）学习笔记——基于Matlab（二）相关推荐

最新文章

热门文章